İçindekiler
İskenderun Demir Çelik (ISDMR) 2025 Projeksiyonu, Güçlü Nakit Akışı ve Büyüme Beklentisi. Detaylar blog yazımızda.
Finansal Performans ve 2025 Beklentileri
Rasyonet ve Finnet verilerine dayanan konsensüs beklentileri, ISDMR için aşağıdaki kritik değişimleri öngörmektedir:
- Net Nakit Pozisyonuna Geçiş: Analizin en çarpıcı noktası şüphesiz borçluluk yapısındaki değişimdir. 2024 yılında 1,32 olan Net Borç/FAVÖK oranının, 2025 yılında -0,88 seviyesine inmesi beklenmektedir. Negatif oran, şirketin borçlarından daha fazla nakde sahip olabileceğini (Net Nakit pozisyonu) işaret eder ki bu, finansal güvenlik açısından son derece olumlu bir göstergedir.
- Fiyat Potansiyeli: 40,54 TL seviyelerindeki 2024 fiyatlamasının, 2025 projeksiyonlarında 45,66 TL seviyelerine yükselmesi öngörülmektedir.
- Karlılık Oranları: Şirketin 2025 yılında %10,28 seviyesinde bir FAVÖK marjı yakalaması ve %5,05 Net Kar Marjı ile operasyonel verimliliğini sürdürmesi bekleniyor.
Yatırımcı Gözüyle Değerlendirme
ISDMR, PD/DD (Piyasa Değeri / Defter Değeri) oranının 2025 yılında 0,90 seviyesine gerileyeceği beklentisiyle, öz sermayesine kıyasla iskontolu işlem görme potansiyeli taşımaktadır. FD/FAVÖK çarpanının 11,79’dan 9,77’ye düşmesi, şirketin kar yaratma gücüne oranla piyasa değerinin daha cazip hale gelebileceğini göstermektedir.
Yatırımcı Notu
İskenderun Demir Çelik, 2025 yılı için öngörülen güçlü nakit pozisyonu ve istikrarlı FAVÖK marjı ile defansif ama potansiyeli yüksek bir görünüm sergilemektedir. Borçsuzluk yapısına doğru evrilen bu tablo, ISDMR hisselerini orta ve uzun vadeli yatırım stratejilerinde ön plana çıkarabilir.
Çekince
Bu raporda yer alan her türlü bilgi, değerlendirme, yorum, istatistiki şekil ve bilgiler hazırlandığı tarih itibari ile mevcut piyasa koşulları ve güvenirliğine inanılan kaynaklardan elde edilerek derlenmiştir ve İnfo Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından genel bilgilendirme amacı ile hazırlanmıştır. Sunulan bilgilerin doğruluğu ve bunların yatırım kararlarına uygunluğu tarafımızca garanti edilmemektedir. Bu bilgiler belli bir getirinin sağlanmasına yönelik olarak verilmemekte olup alım satım kararını destekleyebilecek yeterli bilgiler burada bulunmayabilir. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Herhangi bir yatırım aracının alım-satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Sadece burada yer alan bilgilere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Bu nedenle bu sayfalarda yer alan bilgilerdeki hatalardan, eksikliklerden ya da bu bilgilere dayanılarak yapılan işlemlerden, yorum ve bilgilerin kullanılmasından doğacak her türlü maddi/manevi zararlardan ve her ne şekilde olursa olsun üçüncü kişilerin uğrayabileceği her türlü doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan dolayı İnfo Yatırım Menkul Değerler A.Ş. ile bağlı kuruluşları, çalışanları, yöneticileri ve ortakları sorumlu tutulamaz. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.